Durante os nossos 20 e 30 anos, a aposentadoria pode parecer uma perspectiva muito distante. Não é de surpreender que prefiramos concentrar nosso planejamento financeiro na construção da vida que queremos levar, investindo em nossa carreira, em nossa casa e em nossa família. No entanto, se avançarmos uma ou duas décadas, a realidade subitamente nos atinge: precisamos fazer os arranjos financeiros necessários para garantir que possamos aproveitar os últimos anos de nossa vida sem noites de insônia. Aos 40 anos, no máximo, já deveríamos estar reservando uma quantia regular para aumentar nosso capital de aposentadoria.

A boa notícia é que, mesmo que você consiga economizar apenas uma pequena quantia, seu capital tem muito tempo para crescer, dado o poder da composição. E lembre-se: quanto mais cedo você começar a poupar para a aposentadoria, maior será a chance de obter retornos mais altos e maior prosperidade nos seus últimos anos de vida. Os investidores com um horizonte longo podem assumir mais riscos – e, assim, abrir a possibilidade de uma recompensa maior – porque o mercado tem mais tempo para se recuperar no caso de uma retração.

Por outro lado, se você tiver apenas alguns anos para investir antes da aposentadoria, é improvável que esteja disposto a assumir tantos riscos. Nossos planejadores de aposentadoria geralmente aconselham que você reduza sua exposição a classes de ativos mais arriscadas, como ações, à medida que se aproxima do fim de sua vida profissional e avança em sua aposentadoria.

A regra dos 4%

Para muitos investidores que estão pensando em seu bem-estar financeiro na velhice, a tranquilidade vem da aplicação da regra dos 4%. Essa fórmula envolve a acumulação de uma carteira de ativos grande o suficiente para que você possa retirar cerca de 4% dele a cada ano para substituir seu salário anual, com pequenos aumentos no valor que você retira ano a ano para levar em conta o aumento do custo de vida devido à inflação. Se você seguir essa regra geral, terá uma grande chance de não ficar sem dinheiro durante uma aposentadoria de 30 anos.

Digamos, por exemplo, que seus investimentos e economias na aposentadoria totalizem CHF 1 milhão. Se aplicar a regra de 4%, você retiraria CHF 40.000 no primeiro ano de aposentadoria (veja o gráfico abaixo). Se o custo de vida aumentar 2% naquele ano, você se daria um aumento de 2% no ano seguinte, retirando CHF 40.800, e assim por diante nos próximos 30 anos.

Muitas variáveis diferentes

Embora a regra dos 4% seja útil para calcular seus gastos gerais durante a aposentadoria, ela é bastante rígida. Por exemplo, ela pressupõe uma composição de carteira específica no momento da sua aposentadoria e não leva em conta o fato de que seus investimentos podem mudar ao longo do tempo durante a aposentadoria. Portanto, é importante tratá-la como uma diretriz, em vez de segui-la ao pé da letra.

Além disso, as necessidades financeiras de cada pessoa durante a aposentadoria variam de acordo com diversos fatores. Esses fatores incluem sua idade atual; a idade em que planeja se aposentar ou pode ter de se aposentar por motivos de saúde; quanto tempo espera viver com base em seu histórico familiar; quanto planeja gastar na aposentadoria; e quais serão suas fontes de renda na aposentadoria.

Mantém você sorrindo até mais tarde na vida

É importante ressaltar que sua preparação individual para a aposentadoria também deve levar em conta as variações substanciais nas taxas de gastos que ocorrem durante os anos de aposentadoria da maioria das pessoas.

É provável que a maioria de nós gaste uma fração maior de nossa renda nos primeiros anos da aposentadoria, quando estamos saudáveis e com energia, seja viajando pelo mundo, recebendo amigos e familiares ou reformando nossa casa. Em seguida, ao passarmos para os anos de aposentadoria intermediária, é provável que nossas despesas diminuam, antes de aumentarem novamente na última parte dos nossos anos de aposentadoria, com a possibilidade de necessidades médicas e de cuidados de longo prazo. Alguns investidores se referem a isso como o “sorriso dos gastos com a aposentadoria”, refletindo a forma do gráfico, pois os custos começam altos, atingem um vale no meio e voltam a subir.

Ao levar em conta esse padrão em seus cálculos e criar um plano bem estruturado que corresponda às suas expectativas individuais, você pode ajudar a garantir que estará usando seu próprio sorriso de aposentadoria mais tarde na vida, independentemente de como planeja gastá-lo. E pode até ajudar você a dormir melhor agora...